 |
 |
|
|
|
|
|
Общая информация |
|
|
|
|
| Компания |
| ООО "Бэст" |
|
| Название проекта |
| Парфюмерно-косметический магазин класса люкс |
|
| Место реализации проекта |
| г. Чебоксары |
|
| Отрасль |
| оптово-розничная торговля парфюмерно-косметической продукцией |
|
| Полная стоимость проекта |
| $520,000 |
|
| Потребность в инвестициях |
| $340,000 |
|
| Форма инвестиций |
| Кредит+Акционерный капитал |
|
| Срок oкупаемости, месяцев |
| 29 |
|
| Внутренняя норма рентабельности (IRR), % |
| 110 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Аннотация |
|
|
|
|
Проект заключается в открытии первого в Чувашии концептуального парфюмерно-косметического магазина класса люкс, где кроме указанных ранее марок будут представлены такие мировые брэнды как Lancome, Chanel, Estee Lauder, Cachrel, Clarins, Clinique и другие. Продукция рассчитана на покупателей со средним и высоким уровнем достатка. Также в магазине будет представлена продукция класса масс-маркет (например L'Oreal) для менее обеспеченного населения. Всего планируется представить свыше 3 тысяч наименований продуктов известных косметических марок, многие из которых в настоящее время не завозятся на территорию Чувашии.
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Финансовое предложение инвестору |
|
|
|
|
I вариант.
Проект имеет потребность в инвестициях в сумме 340 тыс $. Существует возможность предоставления нашими поставщиками товарных кредитов на сумму 20 тыс. $ дважды в год. В течение второго года реализации проекта предполагается инвестировать собственные средства в размере 30 тыс.$ Для оставшейся суммы в 230 тыс. $ предполагается внешнее финансирование. Это может быть кредит сроком 36 месяца и процентной ставкой 18% годовых(в рублевом эквиваленте) с ежемесячным гашением кредита равными частями начиная с 6 месяцев после получения, и процентов по нему, начиная с четвертого месяца после получения. Получение кредита планируется тремя траншами: предпроектный месяц - 150 тыс. $, третий месяц проекта- 50 тыс. $, пятый месяц проекта - 30 тыс. $. Все полученные кредитные ресурсы будут перечислены поставщикам товара. В качестве обеспечения предлагаются активы предприятия "БЭСТ":
- торговое оборудование на сумму - 80 тыс. $;
- АСУ и вычислительная техника на сумму - 13 тыс. $;
- товар в обороте на сумму -340 тыс. $;
- автомобили на сумму - 10 тыс $.
II вариант.
Компания "БЭСТ" предлагает совместное учредительство, предполагающее инвестиционные договорные отношения с элементами простого товарищества, при этом деление прибылей и убытков прозводится пропорционально внесенному паю.
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
A. Краткое описание текущей детельности компании
|
|
|
|
A1. История создания и развития |
|
|
|
|
Осенью 1996 г. ООО "БЭСТ" открыло парфюмерно-косметический магазин "Галерея Престиж", где был представлен весь ассортимент Temde LTD. С первых дней открытия магазин стал любимыми среди жителей и гостей столицы Чувашии, в первую очередь покупателей привлек широкий ассортимент столь популярных марок и необычный в то время формат бесприлавочной торговли. За короткий период сформировалась лояльность покупателей.
Девальвация рубля и кризис 1998 года привели нашу компанию к грани разорения, в первую очередь это было связано с тем, что закупочные цены были рублевыми, а Temde LTD оказалась безучастной к партнерам.
В 1999 году мы начали сотрудничество с компанией "Арбит Престиж", которую периодически лихорадило, что в свою очередь не позволяло поддерживать необходимый ассортимент продукции и развиваться.
В 2000 году произошло объединение компаний "Арбат Престиж" и "Единая Европа", в результате наша работа стала ровной и предсказуемой.
В 2001 году были заключены договора с компанией "Селдико", именно с приходом "Селдико" на наш рынок и стибилизацией экономики страны начался рост нашей компании. Была введена система накопительных дисконтных карт с размером скидок от 5 до 20 %.
Осенью 2002 года было принято решение о поиске подходящего помещения для открытия магазина концептуального типа. К сожалению, город выстроен таким образом, что в его центре просто не существует помещений, изначально спроектированных под общественные. Что же касается чебоксарских торговых комплексов, то их руководителей совершенно не заботит собственное позиционирование. Впрочем нашлось одно помещение, расположенное в самом центре города, но оно имело очень неприглядный вид как снаружи, так и внутри и требовало полной реконструкции. Между ОАО "Чебоксарский электроаппаратный завод" и ООО "БЭСТ" был заключен договор о долгосрочной аренде помещения на 5 лет с правом выкупа площадей. Помещение общей площадью 250 кв.м (200 из них торговая площадь) находится в центре города Чебоксары по адресу ул. К.Маркса, 52А. Так мы начали работу по открытию современного специализированного парфюмерно-косметического магазина класса люкс. На сегодняшний день помещение магазина полностью реконструировано, отделано и оборудовано. Торговое оборудование представляет товар в свободном доступе.
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
А2. Описание отрасли |
|
|
|
|
Отечественный рынок парфюмерии и косметики один из самых быстрорастущих рынков в России. Емкость российского рынка парфюмерно-косметической продукции (ПКП)составила 4,3 млрд. $, таким образом, он занимает шестое место в Европе. Российский рынок ПКП еще не насыщен, несмотря на то, что большинство иностранных и отечественных компаний уже заняли свои ниши. Стремительно развиваются розничные торговые сети, как отечественные, так и иностранные. В Чувашии на данный момент нет сетевых магазинов.
Российские производители занимают ~40% рынка, ~60% приходится на зарубежные марки. Наиболее влиятельные иностранные компании: P&G Co и L'Oreal Group, чья продукция будет представлена в нашем магазине.
От 40 до 60% российского рынка ПКП занимаю подделки, контрабанда, а также "лжебрэнды". На сегодняшний день ситуация такова, что ООО "БЭСТ" является единственным партнером официальных дистрибъюторов элитных косметических марок в Чувашии. Одной из своих задач мы видим необходимость разъснять покупателям, как отличать контрафактные товары от легальных. Официальные дистрибъюторы - наши поставщики, ставят достаточно высокий барьер на вход новых предприятий-конкурентов на рынок парфюмерно-косметических товаров. Например первая минимальная закупка в ООО "Селдико" составляет порядка 150 тысяч евро. Ежегодно поставщики повышают цены на продукцию в пределах 3%. Также мы не можем устанавливать цены реализации товаров, т.к. цены являются рекомендуемыми. |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
А3. Продукты, потребители и рынки |
|
|
|
|
Парфюмерия.
Духи и туалетная вода входят в ежедневный набор косметических средств более половины (57%) женщин в возрасте 16-45 лет. 77% потребительниц приобретают духи самостоятельно, а остальные получают ароматы в качестве подарка.
Декоративная косметика.
76% женщин пользуются декоративной косметикой ежедневно, 9% - 4-5 раз в неделю.
Поволжье отмечается как регион с наибольшим показателем частоты средств использования декоративной косметики - 84%. Практически одинаково высокая частота использования декоративной косметики отмечается в возрастных группах 16-25, 26-35 и 36-45 лет. Реже эти средства используют женщины 46-55 лет.
Косметические средства по уходу за кожей лица и тела.
Средства по уходу за кожей совсем немного уступают декоративной косметике по частоте потребления: 73% -ежедневно, 7% - несколько раз в неделю. Наиболее активные потребительницы этой категории косметических продуктов являются женщины в возрасте от 26 до 55 лет.
Шампуни и средства по уходу за волосами.
Это продукты скорее двух-трехкратного использования в течение недели (62%). Четверть потребительниц прибегают к этим средствам 4 раза в неделю и чаще. Наибольшая частота использования средств по уходу за волосами отмечается в Поволжье.
Одна из последних тенденций рынка заключается в большом росте потребления всей гаммы косметических средств для мужчин - от парфюмерии и средств ухода до средств для окрашивания и укладки волос. Среднестатестический мужчина уже больше не стесняется выбирать и покупать косметические продукты, созданные специально для него.
Численость населения городов Чувашской республики (данные на 01.01.04):
Чебоксары - 453,7 тыс. чел.
Новочебоксарск (пригород) - 125,6
Канаш - 49,9
Алатырь - 42,9
Шумерля - 36,7
Цивильск - 13,0
Козловка - 12,6
Ядрин - 10,4
Мариинский посад - 10,2
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
А4. Текущий объем продаж и доля рынка |
|
|
|
|
Фактический объем продаж (тыс. $):
2001 год - 230
2002 год - 257
2003 год - 270
2004 I-е полугодие - 154,7
Особенности продаж:
Парфюмерия чаще остальных категорий косметических товаров выступает предметом подарка, поэтому, традиционно сложилось так, что в канун таких праздников как Новый год, 23 февраля и 8 марта продажи увеличиваются вдвое. |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
А5. Сильные и слабые стороны компании, возможности и угрозы |
|
|
|
|
Внешние стратегические факторы
Возможности:
- Положение единственного продавца легальных элитных парфюмерно-косметических товаров в Чувашии;
- Расположение нового магазина в центре города;
- Витрины выходят на центральную проезжую часть города;
- Несформированность рынка, отсутствие значимых конкурентов.
Угрозы:
- Возможный приход торговых сетей на территорию Чувашии.
Внутренние стратегические факторы.
Факторы силы:
- Продуманная маркетинговая стратегия, наличие собственной торговой марки;
- Высоковалифицированный персонал;
- Торговое оборудование магазина имеет уникальный дизайн;
- Сформированная клиентская база;
- Автоматизация работы склада.
Факторы слабости:
- Существует неудовлетворенный спрос;
- Проблему узости ассортимента невозможно решить на действующей в настоящее время торговой площади;
- Нехватка собственного оборотного капитала. |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
А6. Организационная структура и менеджмент |
|
|
|
|
| Предприятие имеет линейную организационную структуру. Основателями компании являются Михайлов М.Г.(1971 г.р.)- управляющий предприятием и Михайлова Е.А. (1972 г.р.)- директор предприятия. Опыт их работы в парфюмерно-косметическом бизнесе составляет 8 лет. Главный бухгалтер Журавлева А.А. - опыт работы 10 лет, стаж работы в ООО "БЭСТ" - 8 лет. Юрист Михайлова М.В. - опыт работы 10 лет, стаж работы в ООО "БЭСТ"-3 года. Руководящий персонал компании имеет высшее образование. Предприятие имеет квалифицированный штат продавцов-консультантов. Консультанты проходят регулярные тренинги и курсы повышения квалификации в Москве и Казани. На предприятии введена премиальная система поощрения. |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
А7. Финансовая история компании |
|
|
|
|
В привлечении финансовых ресурсов мы видим дополнительные возможности для роста и развития предприятия. Так ООО "БЭСТ" имеет следующую кредитную историю:
2001 год - кредит Сбербанка на сумму 300 тыс. рублей с полным погашением в течение 6 месяцев.
2002 год - кредит Сбербанка на сумму 500 тыс. рублей с полным погашением в течение 3 месяцев.
2004 год - кредит Чувашкредитпромбанка на сумму 300 тыс. рублей с полным погашением в течение 3 месяцев.
Предприятие не имеет задолженности по заработной плате и просроченной задолженности по налогам и отчислениям.
Сейчас ООО "БЭСТ" обладает стабильными финансовыми показателями и имеет хорошие перспективы.
* такие финансовые докуманты как баланс и отчет о прибылях и убытках могут быть предоставлены по Вашему требованию. |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
B. Краткое описание будущей деятельности компании
|
|
|
|
B1. Стратегия проекта |
|
|
|
|
Цель проекта: охват рынка элитной парфюмерии и косметики в нашем регионе. Большой опыт работы в этой сфере, налаженные связи с поставщиками (официальными дистрибьюторами марок), знание конъюктуры местного рынка, обученный персонал, восьмилетний опыт работы в этом бизнесе позволят нам иметь неоспоримые конкурентные преимущества. Нами разработана и зарегистрирована торговая марка. В магазине реализован уникальный дизайн проект торгового оборудования и отделки, благодаря чему мы получили авторизацию во Франции.
На сегодняшний день для начала торговой деятельности необходимы средства на закупку первоначальной партиии товара. Мы предлагаем Вам участвовать в инвестировании проекта или же совместную деятельность став одним из учредителей компании.
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
B2. Прогноз продаж |
|
|
|
|
Планируемое увеличение объемов продаж в ходе реализации проекта более чем на 100 %.
Плановый объем продаж До инвестиций После инвестиций Увеличение продаж
(тыс. $/год)
элитная косметика:
парфюмерия 170,1 352,8 182,7
декоративная косметика 64,8 134,4 69.6
средства по уходу 35,1 72,8 37,7
масс-маркет*:
парфюмерия 0 14,56 14,56
декоративная косметика 0 26,88 26,88
средства по уходу 0 70,56 70,56
*- в настоящий момент продукция масс-маркет не представлена. В этой ценовой категории предполагается сделать акцент на средства по уходу за кожей лица и тела, по уходу за волосами.
также см. файл "Расчеты по проекту"
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
B3. Факторы риска и стратегия снижения рисков |
|
|
|
|
Наиболее вероятные риски для проекта:
- изменение налогового законодательства;
- недостижение заданных объемов сбыта;
- увеличение прямых издержек;
- колебания валютного курса;
- появление конкуренции, связанное с возможным приходом торговых сетей в Чебоксары.
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
C. Требуемые инвестиции
|
|
|
|
C1. Прогноз суммарной стоимости проекта |
|
|
|
|
Капитальные вложения в проект отражают реальные затраты по проекту в условиях цен на 01.08.04. и составляют - 180 тыс. $.
Потребность привлеченного в оборотные средаства капитала составляет - 340 тыс. $, из них внешние инвестиции - 230 тыс. $.
Итого стоимость проекта составляет - 520 тыс. $. |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
C2. Использование капитала |
|
|
|
|
Проектом предполагается направить все инвестиционные ресурсы на пополнение оборотных средств.
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
C3. Предлагаемая структура капитала, включая предполагаемые источники |
|
|
|
|
Собственные средства ООО "БЭСТ" вложенные в проект - 40 %
Привлеченный капитал -60 % |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
C4. Способы и условия финансирования |
|
|
|
|
I вариант.
Проект имеет потребность в инвестициях в сумме 340 тыс $. Существует возможность предоставления нашими поставщиками товарных кредитов на сумму 20 тыс. $ дважды в год. В течение второго года реализации проекта предполагается инвестировать собственные средства в размере 30 тыс.$ Для оставшейся суммы в 230 тыс. $ предполагается внешнее финансирование. Это может быть кредит сроком 36 месяца и процентной ставкой 18% годовых(в рублевом эквиваленте) с ежемесячным гашением кредита равными частями начиная с 6 месяцев после получения, и процентов по нему, начиная с четвертого месяца после получения. Получение кредита планируется тремя траншами: предпроектный месяц - 150 тыс. $, третий месяц проекта- 50 тыс. $, пятый месяц проекта - 30 тыс. $. Все полученные кредитные ресурсы будут перечислены поставщикам товара. В качестве обеспечения предлагаются активы предприятия "БЭСТ":
- торговое оборудование на сумму - 80 тыс. $;
- АСУ и вычислительная техника на сумму - 13 тыс. $;
- товар в обороте на сумму -340 тыс. $;
- автомобили на сумму - 10 тыс $.
II вариант.
Компания "БЭСТ" предлагает совместное учредительство, предполагающее инвестиционные договорные отношения с элементами простого товарищества, при этом деление прибылей и убытков прозводится пропорционально внесенному паю.
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
C5. Прогноз финансового состояния
(отчет о прибылях и убытках, баланс, отчет о движении денежных средств) |
|
|
|
|
История и прогноз поступления от продаж "Галереи Престиж", тыс. $
Продукция 2001 2002 2003 2004* 2005*
парфюмерия 144,9 161,9 170,1 185,8 195,3
декор.
косметика 46,0 51,4 54,0 59,0 62,0
средства
по уходу 39,1 43,7 45,9 50,15 52,7
*прогноз
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
C6. Ключевые критерии эффективности |
|
|
|
|
Интегральные показатели эффективности инвестиций:
Показатель Значение
Ставка дисконтирования 18% (год)
Период окупаемости 29 мес.
Индекс прибыльности 1,1
Чистый приведенный доход 253004,5 $
Внутренняя норма рентабельности 87%
Период расчета интегральных показателей 36 мес.
Смотрите файл "Расчеты по проекту.xls" |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
C7. Анализ чувствительности |
|
|
|
|
Чистый приведенный доход проекта незначительно чувствителен к изменениям следующих параметров:
- уровень инфляции;
- потери при продажах;
- ставки налогов;
- объем инвестиций;
- зарплата персонала;
- ставки по кредитам.
Наиболее чувствителен NPV проекта к изменению следующих факторов:
- цена сбыта;
- прямые издержки;
- объем сбыта.
Чистый приведенный доход проекта снижается до нуля при следующих изменениях указанных показателей:
- цена сбыта - 15%;
- прямые издержки + 19%;
- объем сбыта - 17%
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
D. Государственная поддержка и законодательство
|
|
|
|
D1. Возможные способы государственной поддержки проекта |
|
|
|
|
| В данный момент правительство Чувашской республики оказывает поддержку малому бизнесу, но только не в сфере торговли. Налоговых льгот нет. |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
E. Календарный план
|
|
|
|
E1. Календарный план работ по подготовке и реализации проекта |
|
|
|
|
Календарный план работ по подготовке и реализации проекта.
Название Старт Финиш Статус
выбор помещения выполнено
заключение
договора аренды выполнено
реконструкция
фасада выполнено
внутреняя реконструкция выполнено
проведение коммуникаций выполнено
внутренняя отделка выполнено
изготовление оборудования выполнено
монтаж оборудования 01.08.04 30.08
подбор персонала выполнено
обучение персонала выполнено
заключение договоров поставки 01.08.04 15.08
закупка товара 15.08.04 20.08
подготовка магазина к открытию 20.08.04 31.08
открытие магазина 01.09.04 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Основные финансовые показатели |
|
|
|
|
| Ставка дисконтирования, % |
| 18 |
|
| Срок окупаемости проекта, мес. |
| 29 |
|
| Дисконтированный период окупаемости (DPB), мес. |
| 30 |
|
| Чистый приведенный доход (NPV), тыс. $ |
| 253004,5 |
|
| Индекс доходности (PI) |
| 1,1 |
|
| Внутренняя норма рентабельности (IRR), % |
| 110 |
|
| Период расчета, мес. |
| 36 |
|
|
|
|
|
|
|
|
SELECT title, filename, lang FROM arm_projects_images WHERE aid='770001' AND eid='1185741' AND pid='1'
0
|
|
|
|
|
Отзывы компаний, разместивших проекты на сервере ИВР
|
|
|
|
|
|
|
